Ίσως να έχεις στα χέρια σου ένα ποσό χρημάτων το οποίο δεν χρειάζεσαι άμεσα διότι προορίζεται για μια μεγάλη αγορά στο μέλλον (όπως ένα σπίτι ή ένα αυτοκίνητο).
Ίσως από την άλλη, να διατηρείς ένα κεφάλαιο αποταμιεύσεων για το οποίο δεν νιώθεις άνετα να αναλάβεις επενδυτικό ρίσκο αλλά παράλληλα “λυπάσαι” να το βλέπεις να “κάθεται” άπραγο σε έναν τραπεζικό λογαριασμό.
Εάν ρωτήσεις τον θείο, την μητέρα ή τον παππού σου για το τι να κάνεις με αυτά τα λεφτά, κατά πάσα πιθανότητα, θα σου πούνε: “Κλείστα στην τράπεζα!“
Και ιδού, λοιπόν… Προθεσμιακές καταθέσεις – το πιο συντηρητικό “επενδυτικό” προϊόν εκεί έξω.
Κάνε καφεδάκι και πάμε!
- Τι είναι;
- Χαρακτηριστικά
- Πώς λειτουργούν;
- Είναι ασφαλείς;
- Επιτόκια στην Ελλάδα [2023]
- ← προηγούμενο
- επόμενο →
Τι είναι οι Προθεσμιακές Καταθέσεις;
Οι προθεσμιακές καταθέσεις αποτελούν ένα προϊόν το οποίο προσφέρεται από όλες τις τράπεζες και υπόσχεται σταθερό επιτόκιο πάνω στο κεφάλαιο σου.
Θα έλεγε κανείς ότι μοιάζουν με τους αποταμιευτικούς λογαριασμούς υπό την έννοια ότι καταθέτεις χρήματα και κερδίζεις επιτόκιο πάνω σε αυτά, με την διαφορά ότι είσαι αναγκασμένος να τα κρατήσεις μέσα στην τράπεζα για μία συγκεκριμένη “προθεσμία”.
Εξού και η ονομασία “προθεσμιακές καταθέσεις“ ή “κλειστά χρήματα στην τράπεζα”.
🔎 Ορισμός
Εάν επιλέξεις να τα τραβήξεις πριν την λήξη της προθεσμίας θα καλεστείς να πληρώσεις κάποια προμήθεια ή δεν θα πάρεις το συμφωνηθέν επιτόκιο.
Επίσης, τείνουν να προσφέρουν υψηλότερα επιτόκια από τις απλές αποταμιεύσεις.
Αν και, με τα τόσο χαμηλά standards που έχουν θέσει, δεν το λες και κανένα καθηλωτικό επίτευγμα…
Χαρακτηριστικά Προθεσμιακών Καταθέσεων
Πάμε να απαντήσουμε σε κάποιες από τις πιο δημοφιλείς ερωτήσεις σχετικά με τις προθεσμιακές καταθέσεις:
Είναι Ασφαλείς οι Προθεσμιακές Καταθέσεις;
Οι προθεσμιακές καταθέσεις αποτελούν το πιο ασφαλές επενδυτικό προϊόν που μπορείς να βρεις, για δύο λόγους:
- Το επιτόκιο είναι σταθερό και εγγυημένο
Αυτό σημαίνει ότι ό,τι και να συμβεί το επιτόκιο που θα λάβεις για τα χρήματα σου θα είναι ακριβώς αυτό για το οποίο συμφώνησες κατά την έναρξη της προθεσμιακής κατάθεσης. - (και) Το κεφάλαιο σου είναι εγγυημένο
Το κεφάλαιο που θα επιλέξεις να τοποθετήσεις σε μια προθεσμιακή κατάθεση είναι και αυτό ασφαλές και εγγυημένο από εθνικούς φορείς (βλέπε Τ.Ε.Κ.Ε. – Ταμείο Εγγύησης Καταθέσεων & Επενδύσεων) για ποσά έως και €100.000.
Όπως βλέπεις, οι προθεσμιακές καταθέσεις δείχνουν να ανατρέπουν την πεποίθηση ότι οι επενδύσεις συνοδεύονται από ρίσκο καθώς δείχνουν να παρέχουν εγγυήσεις τόσο στις αποδόσεις που προσφέρουν όσο και στην ακεραιότητα του κεφαλαίου σου.
Άρα, τι παίζει;
Γιατί δεν κλείνει όλος ο κόσμος τα χρήματα του στην τράπεζα και κάθεται και ασχολείται με υψηλότερου κινδύνου επενδύσεις;
Η αλήθεια είναι πως σου άφησα τον αντίλογο για το τέλος.
Όπως είδαμε και στο προηγούμενο κεφάλαιο που ασχοληθήκαμε με το ρίσκο και τις αποδόσεις, υπάρχει ένας γενικός άτυπος κανόνας:
Όσο χαμηλότερο το ρίσκο μιας επένδυσης, τόσο χαμηλότερες είναι και οι αποδόσεις που αυτή προσφέρει.
Και οι προθεσμιακές καταθέσεις δεν θα μπορούσαν να αποτελούν την εξαίρεση από τον παραπάνω κανόνα.
Το επιτόκιο που θα λάβεις εξαρτάται από το μέγεθος του κεφαλαίου σου και το χρονικό διάστημα που θα το “κλείσεις” στην τράπεζα αλλά, σε γενικές γραμμές, είναι εξαιρετικά χαμηλό.
Πώς Λειτουργούν οι Προθεσμιακές Καταθέσεις;
Εάν θέλεις να ανοίξεις μία προθεσμιακή κατάθεση, η διαδικασία είναι σχετικά απλή:
- Μπαίνεις στην σελίδα της τράπεζας και αναζητάς τις διαθέσιμες επιλογές που προσφέρει
- Ενημερώνεσαι για το επιτόκιο, τη διάρκεια καθώς και οποιαδήποτε άλλη δέσμευση μπορεί να πηγαίνει πακέτο μαζί της
- Αφού βρεις αυτή που σε βολεύει, κάνεις τον σταυρό σου ελπίζοντας να σου δίνεται πρόσβαση μέσα online banking ή mobile app της τράπεζας
- Εάν όχι, τότε θα πρέπει να επισκεφτείς κάποιο κατάστημα και να κάνεις την διαδικασία με την βοήθεια κάποιου υπαλλήλου
Αφού κλείσεις τα χρήματα, δεν χρειάζεται να κάνεις τίποτα περισσότερο από το να περιμένεις.
Παράδειγμα Προθεσμιακής Κατάθεσης
Και επειδή στα λόγια όλα μοιάζουν ωραία, πάμε να δούμε τι θα κερδίσεις από μία προθεσμιακή κατάθεση στην πράξη:
Έστω ότι τοποθετείς €50.000, για μία περίοδο 5 ετών, σε προθεσμιακές καταθέσεις με 3 διαφορετικά επιτόκια.
Ποια θα είναι η απόδοση που θα κερδίσεις;
Μετά τα 5 χρόνια και την είσπραξη των τόκων, τα ποσά που θα έχεις στην κατοχή σου θα είναι:
- με επιτόκιο 0,1% → €50.250,5
- με επιτόκιο 0,2% → €50.502
- με επιτόκιο 0,5% → €51.262,56
Προθεσμιακές Καταθέσεις στην Ελλάδα το 2023
Και φτάσαμε στο ζουμί: Ποια είναι τα επιτόκια προθεσμιακών καταθέσεων που προσφέρουν οι ελληνικές τράπεζες το 2023;
Σύμφωνα με το MoneyOnline.gr, για ένα ποσό των €10.000 και μία περίοδο 12 μηνών οι 4 συστημικές τράπεζες της Ελλάδας προσφέρουν τις παρακάτω επιλογές:
Με τα σημερινά δεδομένα το ετήσιο επιτόκιο για προθεσμιακές καταθέσεις στην Ελλάδα ξεκινάει από 1% και δεν ξεπερνάει το 1.75%.
Πράγμα εξαιρετικά περίεργο, αν σκεφτείς πως το κεντρικό επιτόκιο δανεισμού (deposit facility rate) έχει οριστεί στο 3.25% από την Ευρωπαϊκή Κεντρική Τράπεζα.
Τι σημαίνει αυτό; Ότι όλες οι ελληνικές τράπεζες μπορούν να εισπράτουν 3.25% ετήσιο επιτόκιο από τα δικά σου χρήματα τα οποία επιλέγεις να διατηρείς σε αυτές.
💰 Η TradeRepublic σου προσφέρει 2% ετήσιο επιτόκιο πάνω στα χρήματα που διατηρείς στην πλατφόρμα της. Η αποπληρωμή γίνεται κάθε μήνα, έχει όριο τα 50.000€ και δεν υπάρχουν δεσμεύσεις – μπορείς να κάνεις ανάληψη όποτε θέλεις.
Μπορείς να ανοίξεις δωρεάν λογαριασμό εδώ →
🎬 Εάν θέλεις να μάθεις περισσότερα για το κεντρικά επιτόκια, γιατί αυξάνονται και πώς επηρεάζουν τις καταθέσεις σου, ρίξε μια ματιά στο παρακάτω video:
Χμμμ… Anyway…
Πριν αρχίσεις να λοιδορείς τον θείο σου, την μητέρα σου και τον παππού σου για την εξαιρετικά κακή επενδυτή συμβουλή που σου έδωσαν να κλείσεις τα χρήματα σου στην τράπεζα, για στάσου λιγάκι… Έχουν και αυτοί το δίκιο τους!
Τα πράγματα γίνονται ακόμα χειρότερα αν συμπεριλάβεις στις καθαρές απολαβές σου και την ύπαρξη του πληθωρισμού. Σε αυτή την περίπτωση, το πραγματικό επιτόκιο γίνεται αρνητικό.
Στο παρελθόν, οι προθεσμιακές καταθέσεις προσέφεραν πολύ υψηλότερες αποδόσεις διότι ήταν υψηλότερα και τα κεντρικά επιτόκια δανεισμού.
Υπάρχει περίπτωση να ανέβουν ξανά;
Μα αυτό γίνεται ήδη όσο μιλάμε…
Τα αυξημένα επίπεδα πληθωρισμού των τελευταίων ετών ώθησαν τις κεντρικές τράπεζες να περάσουν από χαλαρή νομισματική πολιτική (τα μηδενικά επιτόκια της προηγούμενης δεκαετίας), σε μία εποχή σύσφιξης.
Και πώς γίνεται αυτό;
Αυξάνοντας τα κεντρικά επιτόκια!
Και πώς λειτουργεί όλη αυτή η ιστορία;
Η αύξηση των επιτοκίων κάνει κάθε μορφή χρέους πιο ακριβή. Έτσι, μειώνεται η ρευστότητα στις αγορές με σκοπό να μειωθεί η συνολική ζήτηση για κατανάλωση.
Με μειωμένη την ζήτηση, ο βασικός νόμος των οικονομικών θα πιέσει τις τιμές προς τα κάτω, άρα επέλθει και μείωση του πληθωρισμού.
Η αύξηση των κεντρικών επιτοκίων, αυξάνει κάθε είδους επιτόκιο.
Μαζί με τα επιτόκια πιστωτικών καρτών, δανείων και στεγαστικών αυξάνονται και τα επιτόκια καταθέσεων.
Τουλάχιστον, αυτό επιτάσσει η λογική…
Το πότε αυτό θα αρχίσει να γίνεται αντιληπτό και στην ελληνική τραπεζική πραγματικότητα, είναι μια άλλη συζήτηση…
Να κλείσω τα χρήματα μου στην Τράπεζα;
Συνοψίζοντας, οι προθεσμιακές καταθέσεις είναι ένα προϊόν που προορίζεται για ιδιαίτερα συντηρητικούς επενδυτές, οι οποίοι δεν νιώθουν άνετα με την ανάληψη ρίσκου ενώ παράλληλα έχουν:
- κεφάλαια τα οποία προορίζονται για κάποιον μακροχρόνιο στόχο αγοράς (πχ σπιτιού ή αυτοκινήτου)
- κεφάλαια αποταμιεύσεων από τα οποία θέλουν να αποσπάσουν ελάχιστα μεγαλύτερες αποδόσεις από το να τα διατηρούν απλά στην τράπεζα
Αντιλαμβάνεσαι και εσύ πως οι προθεσμιακές καταθέσεις θεωρούνται ένα πιο sophisticated προϊόν αποταμίευσης παρά επένδυσης και δεν αποτελούν μέρος ενός επενδυτικού χαρτοφυλακίου.
Τι θα έκανα εγώ;
Θα εκμεταλλευόμουν την ασφάλεια και την απουσία ρίσκου που παρέχουν ώστε να κερδίσω επιτόκιο (έστω και χαμηλό) πάνω στα χρήματα του emergency fund μου.
Ένα κομμάτι σε μετρητά, ένα κομμάτι σε κάποια προθεσμιακή κατάθεση.
Στο καλό σενάριο θα έχω κερδίσει το όποιο επιτόκιο, στο κακό σενάριο πού όντως προκύψει κάποια ανάγκη, θα σπάσω την προθεσμιακή κατάθεση και θα χάσω μέρος του επιτοκίου.
| Βαθμολογία | Λεπτομέρειες | |
| Ρίσκο: | ⭐ | Ελάχιστο έως μηδενικό ρίσκο |
| Απόδοση: | ⭐ | Χαμηλές αποδόσεις – χαμηλότερες του πληθωρισμού |
| Ευκολία Ρευστοποίησης: | ⭐⭐⭐ | Διαθέσιμη ρευστοποίηση με πιθανές κυρώσεις πάνω στο επιτόκιο |
Επόμενο επενδυτικό όχημα
Αφού κατανοήσαμε τι είναι και ποιος ο ρόλος των προθεσμιακών καταθέσεων, στο επόμενο άρθρο θα μιλήσουμε για τα ομόλογα:
Μην ξεχάσεις να κάνεις εγγραφή στο newsletter:
Risk Disclaimer:
ΔΕΝ είμαι επαγγελματίας σύμβουλος επενδύσεων και τα παρακάτω ΔΕΝ αποτελούν προτροπή επένδυσης αλλά αποτελούν προσωπικές εμπειρίες και απόψεις μου.
Keep in mind that πάντοτε επένδυση = ρίσκο.
Επένδυσε μόνο χρήματα τα οποία είσαι διατεθειμένος να χάσεις!
Affiliate Disclaimer:
Τα παραπάνω links προς τις υπηρεσίες που αναφέρονται ενδέχεται να είναι affiliate links. Εάν χρησιμοποιήσεις την υπηρεσία μέσα από αυτά τότε βοηθάς το MoneyMinority να συνεχίσει να υπάρχει, χωρίς κάποιο επιπλέον κόστος για εσένα.
Feel free να μην τα χρησιμοποιήσεις εάν δεν το επιθυμείς.
Διάβασε περισσότερα για τα Risk & Affiliate Disclaimers του MoneyMinority.
